Wall Street avslutade veckan med breda uppgångar ledda av mjukvarubolag, samtidigt som telekomsektorn rasade efter ett överraskande spektrumköp från SpaceX. Donald Trump och Vladimir Putin har nått ett avtal om rysk dieselleverans som tillfälligt dämpat energioron, medan Indiens centralbank tvingats till nödåtgärder för att stötta landets valuta. Inför nästa session ställs marknadens fokus på den stundande amerikanska bankrapporteringen och färska inflationssiffror.
Snabb överblick över marknadsläget
De amerikanska börserna avslutade handelsveckan på plus efter en volatil utveckling präglad av förnyad stabilitet inom techsektorn. Samtliga tre ledande New York-index steg på fredagskvällen och säkrade veckovinster, medan småbolagsindexet Russell 2000 utvecklades svagare.
I Europa och Stockholm stängde fredagens handel på tydligt gröna nivåer, där OMXS30 avancerade med 1,74 procent till 3 258 och breda OMXSPI steg 1,64 procent. De asiatiska marknaderna avslutade fredagen övervägande positivt, med Hongkong i täten medan Nikkei i Tokyo hölls tillbaka av motvind för halvledaraktier. På valutamarknaden har Indiens centralbank under natten annonserat akuta stödåtgärder för att stabilisera rupien, samtidigt som råoljepriserna handlats avvaktande efter politiska utspel kring den globala bränsleförsörjningen.
Wall Street avslutade starkt inför stundande rapportsäsong
New York-börserna visade god motståndskraft under fredagens avslutande handelssession. Dow Jones Industrial Average steg 423,31 punkter, motsvarande 0,83 procent, och stängde på 51 654,95. Det breda S&P 500 ökade 0,59 procent till 7 811,54 och stängde strax under sitt nyligen noterade all-time high. Tekniktunga Nasdaq Composite avancerade 0,64 procent till 27 366,17. Sett över hela veckan steg S&P 500 cirka 1,2 procent, Dow Jones med 0,9 procent och Nasdaq med 0,6 procent.
Mjukvarubolag ledde rekylen efter AI-oro
Torsdagens kraftiga nedställ i AI- och techaktier, utlöst av oklarheter kring OpenAIs årliga intäktstakt, vändes till en tydlig återhämtning på fredagen. Mjukvarubolag ledde uppgångarna där Palo Alto Networks klättrade 5 procent, Palantir Technologies steg 5 procent och CrowdStrike ökade 4 procent. Bland de tyngsta jättarna avancerade Microsoft 2 procent och Amazon 3 procent.
Halvledarsektorn visade en mer splittrad bild, men optikkomponenttillverkaren Lumentum rusade 6 procent efter att vd Michael Hurlston uppgett att bolagets kapacitet är fullbokad fram till 2029 och att man har svårt att möta den massiva efterfrågan.
SpaceX utmanar telekomjättarna – kraftigt kursfall för Verizon
Fredagens mest dramatiska branschrörelse skedde inom telekomsektorn. Elon Musks rymd- och satellitbolag SpaceX meddelade ett avtal om att förvärva en rikstäckande portfölj av lågbandsspektrum (800 MHz) från Grain Management för att kraftigt förstärka Starlink Mobiles mobilkapacitet.
Nyheten slog hårt mot de traditionella amerikanska telekomoperatörerna, som bedöms möta direkt ökad konkurrens. Verizon Communications föll 8,75 procent till 41,65 dollar, vilket markerade aktiens sämsta handelsdag på över två decennier. Även AT&T och T-Mobile US noterade kraftiga kursfall på mellan 7 och 13 procent. I kontrast steg mastbolag som American Tower och Crown Castle med 6 till 8 procent på förhoppningar om ökad infrastrukturinvestering.
Asien och Stillahavsområdet – stabil stängning och indiska valutagrepp
De större asiatiska marknaderna har avslutat veckans handel. Hongkongs Hang Seng-index steg med 1,79 procent till 24 211,35 och kinesiska CSI 300 ökade marginellt med 0,16 procent till 4 317,26. Australiska S&P/ASX 200 steg 0,64 procent till 8 716,60. Sydkoreanska KOSPI höll helgstängt under fredagen.
Techpress i Tokyo och inställd jätte-IPO i Australien
I Japan stängde Nikkei 225 i det närmaste oförändrat på 69 030,92 (-0,02 procent) medan bredare Topix steg 0,33 procent. Den japanska handeln dämpades av tunga teknikfall i spåren av den globala AI-debatten, där SoftBank Group föll över 6 procent och chiptillverkare som Renesas Electronics, Advantest och Tokyo Electron backade mellan 1,5 och 3,5 procent.
I Australien meddelade den Nvidia-backade datacenteroperatören Firmus att man drar tillbaka sin planerade börsnotering på 5 miljarder australiska dollar, vilket skulle ha blivit landets näst största IPO någonsin. Bolaget hänvisade till rådande marknadsvolatilitet och avser nu i stället söka privat kapital.
Indiens centralbank öppnar särskilt dollarfönster för oljebolag
Under lördagsmorgonen meddelade Reserve Bank of India (RBI) omfattande nödåtgärder för att försvara den indiska rupien, efter att valutan pressats mot historiska bottennivåer runt 96,73 per dollar.
Från och med måndag öppnar RBI ett dedikerat fönster där landets tre statliga oljeraffinaderier – Indian Oil, Bharat Petroleum och Hindustan Petroleum – får köpa dollar direkt ur valutareserven i stället för på spotmarknaden. Syftet är att lyfta bort en betydande del av den kommersiella dollarefterfrågan från den öppna marknaden. Samtidigt införs striktare derivatregler och ett nytt riskreservkrav på 20 procent för valutahandlare.
Räntor, valutor och råvaror
Den amerikanska tioårsräntan handlades kring 5,24 procent vid fredagens stängning, vilket innebär att obligationsräntorna biter sig fast nära sina högsta nivåer på 24 år. Tvåårsräntan noterades till 4,79 procent och trettioårsräntan till 5,60 procent.
Guldpriset steg med drygt 1,5 procent till 4 220 dollar per uns, drivet av geopolitisk osäkerhet och efterfrågan på säkra tillgångar. Bitcoin handlades stabilt kring 82 560 dollar.
Trumps dieselavtal med Ryssland dämpar oljepriserna
Oljemarknaden uppvisade små rörelser mot slutet av veckan där Brent-terminen stängde kring 103,50 till 104,50 dollar per fat och amerikanska WTI runt 91 dollar per fat. Marknaden dämpades något under efterhandeln efter att Donald Trump meddelat att han nått en överenskommelse med Rysslands president Vladimir Putin om att Ryssland ska leverera miljontals ton diesel till den globala marknaden, med start på 300 000 ton omedelbart och 500 000 ton i november.
Trump bekräftade dessutom tidigare under veckan att USA inte planerar några militära anfall mot Iran före det amerikanska mellanårsvalet i november, vilket tillfälligt har minskat oron för omedelbara störningar i Hormuzsundet.
Tioårsräntan biter sig fast över 5,20 procent efter dyster konsumentdata
Färska siffror från University of Michigan visade att det amerikanska konsumentförtroendet försvagades ytterligare i början av oktober till index 46,3, vilket var under förväntade 47,0 och den näst lägsta noteringen någonsin. Samtidigt steg konsumenternas ettåriga inflationsförväntningar till 4,7 procent, den högsta nivån sedan maj, vilket bidrar till att hålla obligationsräntorna uppe och begränsar Federal Reserves utrymme för snabba räntesänkningar.
Bolagsnyheter med europeisk och svensk relevans
Flera av de amerikanska och asiatiska bolagsnyheterna får direkt bäring på europeiska och nordiska sektorer inför kommande handelsdagar.
Europeiska telekomoperatörer pressas av Starlink-hotet
Kurskollapsen för amerikanska telekomaktörer spred sig redan under fredagen till Europa, där Deutsche Telekom föll 7 procent till följd av sitt stora ägande i T-Mobile US. SpaceX satsning på att bli en fullskalig mobiloperatör genom direkta satellit-till-mobil-tjänster kan på sikt utmana affärsmodellen för traditionella nätägare och telekomoperatörer även i Europa och Norden.
Apple backade efter rapporter om minskade komponentordrar
Apple backade över 1 procent i New York efter uppgifter i Nikkei Asia om att bolaget dragit ned komponentbeställningarna för nya iPhone 18 Pro och Pro Max med cirka 15 procent för oktober. Orsaken uppges vara svagare konsumentefterfrågan till följd av stigande komponent- och minneskostnader, vilket kan komma att påverka europeiska underleverantörer och halvledarbolag.
Kommande rapporter och makrohändelser att bevaka
Inför den kommande handelsveckan skiftar investerarnas fokus mot inledningen av den amerikanska rapportsäsongen för det tredje kvartalet. Flera av de största investment- och affärsbankerna öppnar böckerna, däribland JPMorgan Chase, Wells Fargo, Citigroup, Bank of America och Goldman Sachs, tillsammans med hälsovårdsjättar som Johnson och Johnson samt UnitedHealth.
På makrofronten blir de kommande amerikanska konsumentprisindexen (KPI) veckans tveklöst viktigaste datapunkt för ränteutvecklingen, särskilt mot bakgrund av University of Michigans stigande inflationsförväntningar. I Europa bevakas fortsatta kommentarer från Europeiska centralbankens företrädare och utvecklingen i energipriserna.
Sektorer och bolag i fokus inför nästa handelssession
Telekomsektorn förblir i blickfånget när marknaden fortsätter att analysera konsekvenserna av SpaceX intåg på mobilmarknaden. Europeiska operatörer och nätverksleverantörer lär möta fortsatt analytikergranskning kring sina långsiktiga marginaler och spektrumvärderingar.
Energibolag och raffinaderier står inför en anpassning till eventuella förändringar i det globala dieselutbudet efter Trumps avtal med Moskva, samtidigt som råoljepriset förblir känsligt för retoriken kring Iran.
Mjukvaru- och AI-relaterade aktier kan få ytterligare fart om fredagens återhämtning i New York ger stöd åt risksentimentet, medan halvledaraktier kan hållas tillbaka av Apples orderneddragningar och förnyad tveksamhet kring kortsiktig lönsamhet.
Marketmates morgonsyn
Marknadsbilden präglas av en dragkamp mellan stark underliggande vinsttillväxt i näringslivet och motvind från höga långräntor och geopolitiska spänningar. Fredagens återhämtning på Wall Street visar att riskviljan snabbt återvänder när akuta orosmoln skingras, men bredden i uppgången var begränsad och Russell 2000 visar att mindre bolag känner av det strama ränteklimatet.
Med obligationsräntor över 5,20 procent och sviktande konsumentförtroende i USA ställs extremt höga krav på att de kommande bolagsrapporterna levererar över förväntan. Investerare gör klokt i att följa telekomsektorns strukturella utmaningar samt utvecklingen för energipriserna noggrant när en ny intensiv rapportvecka tar sin början.
Baseras på rapportering från:
Relaterade artiklar
|
